Pictet Group
Pictet wirbt USD 320 Millionen für auf Gesundheit spezialisierten Private-Equity-Fonds ein
Die 2022 lancierte Strategie ergänzt das bestehende Private-Equity-Themenmodell von PAA, das mit der erfolgreichen Mitteleinwerbung für den ersten auf Technologie spezialisierten Fonds ins Leben gerufen wurde. Dieser wurde bei der festgelegten Obergrenze von USD 350 Millionen im September 2021 geschlossen.
Die Gesundheitsstrategie wird von Yann Mauron (PhD), David Braga Malta (PhD) und Chiara Brambillasca verwaltet und zielt darauf ab, die makroökonomischen Impulse zu nutzen, die sich aus den Bemühungen von Regierungen, Unternehmen und Einzelpersonen zur Verbesserung der allgemeinen Gesundheit ergeben.
Die Strategie setzt auf Anlagen hohen Überzeugungsgrads (High-Conviction) aus fünf Kernsegmenten (Therapeutik, Diagnostik, digitale Gesundheit, Medizintechnik sowie Gesundheitsversorger und ‑dienstleister), um ein diversifiziertes Portfolio aus privaten Gesundheitsunternehmen aufzubauen.
Die Manager haben erste Investitionen in führende Wagniskapital-, Wachstums- und Buyout-Fonds aus der globalen Biotech- und Gesundheitsbranche getätigt und stellen einen größeren Kapitalbetrag für Co-Investments in den fünf High-Conviction-Segmenten bereit.
Pierre Stadler, Head of Thematics – Private Equity bei PAA: „Die vergangenen Jahre haben die große Bedeutung und das Potenzial des Gesundheitssektors deutlich gemacht, von der schnellen Entwicklung von Corona-Impfstoffen bis hin zu Innovationen bei der Adipositas-Behandlung. Wir haben hervorragende Beziehungen zu den besten General Partners (GPs) mit Schwerpunkt Gesundheit, und aus dieser Zusammenarbeit sowie unserer starken Expertise ergeben sich spannende Anlagechancen. Nach erfolgtem Abschluss der Kapitalbeschaffung freuen wir uns darauf, das Kapital unserer Investoren diesem dynamischen und wachstumsstarken Markt bereitzustellen.“
Yann Mauron (PhD) und David Braga Malta (PhD), Manager der Strategie Thematic Private Equity Health: „In unseren Augen bestehen weiterhinattraktive Chancen bei Unternehmen, die überzeugende Lösungen für ungelöste Gesundheitsprobleme entwickeln. Gleichzeitig stellen wir eine hohe M&A-Bereitschaft strategischer Pharmaunternehmen fest. Zentrale Faktoren sind hier das bei größeren Gruppen vorhandene rekordverdächtig hohe frei verfügbare Kapital und die in den kommenden zehn Jahren drohende Patentklippe, die diese dazu zwingt, nicht börsennotierte wegweisende Unternehmen in den vielversprechendsten Segmenten zuzukaufen.“
Insgesamt wurden im Rahmen des Private-Equity-Themenmodells von Pictet bereits USD 950 Millionen von institutionellen und vermögenden Privatanlegern eingesammelt. Seit der ersten Private-Equity-Anlage vor fast 30 Jahren hat PAA in mehr als 150 Private-Equity-Fonds investiert und sich an über 300 Co-Investments beteiligt, von denen 141 einen TVPI von 2,82x auf das investierte Kapital erzielt haben.[i]
[i] Quelle: Pictet Alternative Advisors, Stand: 15.09.2023. Nur zur Veranschaulichung und für Diskussionszwecke. Es gibt keine Gewähr, dass Pictet die Anlagestrategieumsetzen oder die Anlageziele erreichen kann. Die in der Vergangenheit erzielte Performance ist weder ein Indikator noch eine Garantie für zukünftige Ergebnisse, und es kann nicht garantiert werden, dass aktuelle oder zukünftige Pictet-Fonds oder einzelne Anlagen vergleichbare Ergebnisse erzielen werden. Performance und Erträge können aufgrund von Währungsschwankungen steigen oder fallen.